對(duì)公募基金來說，過去的一年，無疑是最“亮眼”的存在?！蹲C券日?qǐng)?bào)》記者根據(jù)Wind資訊數(shù)據(jù)整理發(fā)現(xiàn)，2020年公募基金全年的銷量超過3萬億元，創(chuàng)下了歷史新高。而作為基金代銷機(jī)構(gòu)之一的銀行業(yè)也嘗到了“甜頭”。

《證券日?qǐng)?bào)》記者以投資者身份走訪了多家銀行網(wǎng)點(diǎn)，發(fā)現(xiàn)銀行理財(cái)經(jīng)理都在大力推薦基金，并表示部分新發(fā)基金份額需要靠“搶購”。

同時(shí)，記者在與多位投資者交流過程中發(fā)現(xiàn)，有些投資者將基金作為一種低風(fēng)險(xiǎn)，收益穩(wěn)的“懶人”產(chǎn)品。但專家建議投資者還需要警惕基金的投資風(fēng)險(xiǎn)，切忌盲目跟風(fēng)投資。

開年基金銷售火爆

去年基金銷售的火爆和亮眼的業(yè)績(jī)收獲了眾多投資者的青睞。開年以來，基金發(fā)行繼續(xù)保持著去年的火熱勢(shì)頭，短短的半個(gè)月時(shí)間就誕生了多只“日光基金”。

日前，公募新發(fā)基金市場(chǎng)的單日募集規(guī)模再次刷新歷史紀(jì)錄，新發(fā)基金易方達(dá)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)企業(yè)基金1天內(nèi)突破2300億元。投資者對(duì)基金的購買熱情可見一斑。

“之前我的投資習(xí)慣是把資金放在股票市場(chǎng)里，雖然獲得了一些收益，但是炒股需要每天盯盤，個(gè)股的漲跌幅也難以掌握，除了有風(fēng)險(xiǎn)還會(huì)浪費(fèi)很多時(shí)間和精力。”某位從股票市場(chǎng)轉(zhuǎn)戰(zhàn)投資基金的潘女士對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，“投資基金的收益相對(duì)穩(wěn)定，也不需要花費(fèi)太多的精力。”

《證券日?qǐng)?bào)》記者與多位工薪階層投資者交流后發(fā)現(xiàn)，部分投資者認(rèn)為基金投資是一種“懶人投資”方式。并且這些投資者一致認(rèn)為基金是低風(fēng)險(xiǎn)，收益有保障，不需要花費(fèi)時(shí)間的投資產(chǎn)品。

值得注意的是，這些投資者都傾向于從銀行代銷渠道購買基金。“基金產(chǎn)品的種類太多，銀行經(jīng)理推薦的產(chǎn)品應(yīng)該更可信一些，畢竟這么大的銀行，也不可能跑了。”投資者田先生對(duì)記者說道。

記者觀察發(fā)現(xiàn)，代銷基金等中間業(yè)務(wù)正逐漸成為銀行收入增長(zhǎng)的重要來源之一。據(jù)中國基金業(yè)協(xié)會(huì)編著的中國證券投資基金業(yè)年報(bào)(2020)數(shù)據(jù)顯示，2019年末，公募基金中來源于個(gè)人投資者的資金占比為48.31%，來源于銀行的資金占整個(gè)公募基金資金來源的30.55%。從基金銷售渠道認(rèn)購、申購金額來看，商業(yè)銀行渠道的申購、認(rèn)購金額占總體的24.6%，已連續(xù)4年攀升。從商業(yè)銀行銷售收入占比來看，認(rèn)購費(fèi)收入占18.09%，申購費(fèi)占37.03%。

據(jù)記者觀察，銀行的理財(cái)經(jīng)理對(duì)推銷基金很是熱衷。當(dāng)記者進(jìn)入銀行網(wǎng)點(diǎn)表示想要購買基金后，理財(cái)經(jīng)理熱情接待并展示新發(fā)基金的介紹，及可參考基金過去的業(yè)績(jī)和收益。

該經(jīng)理還表示，去年年底就已經(jīng)通知客戶準(zhǔn)備今年購買新基金，很多客戶做好了準(zhǔn)備，卻沒有搶到足夠的份額。“基金銷售真的太火爆了，很多客戶都不需要通知。”

記者走訪銀行網(wǎng)點(diǎn)詢問基金風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，有銀行理財(cái)經(jīng)理對(duì)記者表示：“我們銀行一般都是追求平衡，不愿意給客戶特別高的風(fēng)險(xiǎn)，一般風(fēng)險(xiǎn)較低的產(chǎn)品過去的收益去年能在10%-20%左右，再高風(fēng)險(xiǎn)的基金產(chǎn)品穩(wěn)健型客戶不一定能接受，我們也是需要做風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)并提醒客戶的。”

仍需警惕風(fēng)險(xiǎn)

私募基金中匯潤(rùn)生首席特約研究員吳昊對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，基金發(fā)行的火爆，一方面源于投資者中長(zhǎng)期配置權(quán)益類資產(chǎn)的需求，另一方面也是二級(jí)市場(chǎng)行情的助推。

但基金真的如部分投資者想象中那樣，屬于低風(fēng)險(xiǎn)，收益穩(wěn)定的“懶人”投資嗎?某資深基金從業(yè)人員對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，隨著資本市場(chǎng)的不斷發(fā)展與制度的健全，投資者對(duì)資本市場(chǎng)的投資情緒會(huì)越來越熱，對(duì)市場(chǎng)的理解也會(huì)不斷加深。但基金過去的業(yè)績(jī)并不代表未來的收益，投資者需要進(jìn)一步的認(rèn)識(shí)基金的投資風(fēng)險(xiǎn)。“比如，去年基金收益整體業(yè)績(jī)較好，今年投資者可能需要降低收益預(yù)期。”

盤古智庫高級(jí)研究員江瀚對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，今年以來基金銷售火爆最核心的原因，還是由于大家對(duì)于基金的認(rèn)同度有所提高。同時(shí)，投資者逐漸發(fā)現(xiàn)金融是一件專業(yè)的事情，應(yīng)該把專業(yè)的工作交給專業(yè)的人做。

但與此同時(shí)，投資者應(yīng)該認(rèn)識(shí)到，基金不存在“剛性兌付”，投資基金存在風(fēng)險(xiǎn)。