互聯(lián)網(wǎng)存款的下架風(fēng)波仍在持續(xù)。繼支付寶悄然下架所有互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品之后，周末兩天，騰訊理財通、百度度小滿、京東金融、平安陸金所等頭部互金平臺也相繼跟進(jìn)。

正值年底“攬存大戰(zhàn)”，存款監(jiān)管趨嚴(yán)，銀行高息攬儲的招式買少見少。除了下架互聯(lián)網(wǎng)存款，值得關(guān)注的是，近日六大行齊發(fā)公告，宣布明年起定期存款停止靠檔計息的方式，而實際上，這也是監(jiān)管針對整個銀行業(yè)的要求。機(jī)構(gòu)分析師指出，高息存款產(chǎn)品監(jiān)管趨嚴(yán)，受沖擊最大的是中小銀行，其負(fù)債端將面臨挑戰(zhàn)。

頭部平臺均已下架 已購產(chǎn)品用戶不受影響

12月18日，廣州日報全媒體記者登錄支付寶發(fā)現(xiàn)，支付寶理財頁面已對銀行存款產(chǎn)品進(jìn)行了下線處理。

對此，螞蟻集團(tuán)方面回應(yīng)廣州日報全媒體記者稱，根據(jù)監(jiān)管部門對于互聯(lián)網(wǎng)存款行業(yè)的規(guī)范要求，目前螞蟻平臺上的互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品均已下架，只對已購買產(chǎn)品的用戶可見，持有產(chǎn)品的用戶不受影響。

螞蟻作為行業(yè)巨頭，其下架舉措在整個互金行業(yè)引起了“地震”，周末兩天，騰訊理財通、百度度小滿、京東金融、平安陸金所等頭部互金平臺也相繼跟進(jìn)，下架了所有互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。

有互金平臺相關(guān)人士告訴廣州日報全媒體記者，目前監(jiān)管尚未就互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品出臺相關(guān)規(guī)定，也未有對平臺進(jìn)行窗口指導(dǎo)，下架行為多是平臺或銀行自身的選擇。

總部在華南的某銀行相關(guān)人士也表示：“目前暫未收到相關(guān)監(jiān)管文件或口頭通知，不過，近期監(jiān)管對互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品的問題和風(fēng)險發(fā)聲后，我們就進(jìn)行了內(nèi)部研討，認(rèn)定了整改大方向，接下來我們也會及時調(diào)整相關(guān)業(yè)務(wù)。”

麻袋研究院高級研究員蘇筱芮表示，金融監(jiān)管也已經(jīng)開啟了“數(shù)字化轉(zhuǎn)型”路線，預(yù)計后續(xù)《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)存款管理暫行辦法》等類似文件將會發(fā)布。

值得一提的是，所有頭部互金平臺均表示，下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品后，已購買相關(guān)產(chǎn)品的用戶不受影響，仍可在平臺上看到。

熱銷背后風(fēng)險暗涌 監(jiān)管已多次發(fā)聲

互聯(lián)網(wǎng)存款實際上是銀行通過互聯(lián)網(wǎng)平臺進(jìn)行銷售的存款產(chǎn)品。近兩年，隨著銀行理財產(chǎn)品收益持續(xù)下滑，互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品以“保本高息”的特征吸引了眾多投資者，在京東、度小滿、支付寶等主流三方平臺上合作的銀行家數(shù)持續(xù)增多。據(jù)了解，目前頭部互聯(lián)網(wǎng)平臺在售存款產(chǎn)品的銀行約有50家。特別是對于部分中小銀行而言，此類產(chǎn)品已經(jīng)成為吸收存款、減輕攬儲壓力的重要手段。

中國人民銀行金融穩(wěn)定局局長孫天琦近期兩度針對互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品發(fā)聲。

就在12月15日，央行金融穩(wěn)定局局長孫天琦在第四屆中國互聯(lián)網(wǎng)金融論壇上表示，第三方互聯(lián)網(wǎng)金融平臺銷售銀行存款產(chǎn)品的業(yè)務(wù)，屬“無照駕駛”的非法金融活動，應(yīng)納入金融監(jiān)管范圍。

而更早前，11月13日，孫天琦公開發(fā)布了《線上平臺存款：數(shù)字金融和金融監(jiān)管的一個產(chǎn)品案例》文章指出，互聯(lián)網(wǎng)平臺存款帶來的問題主要包括：通過分段付息等方式變相抬高存款利率，擾亂存款利率市場機(jī)制;地方法人銀行偏離業(yè)務(wù)發(fā)展定位，利用互聯(lián)網(wǎng)平臺將存款業(yè)務(wù)拓展至全國，已成為全國性銀行;高風(fēng)險銀行通過互聯(lián)網(wǎng)平臺吸收存款，飲鴆止渴，流動性隱患突出。

“通過互聯(lián)網(wǎng)平臺吸收存款的銀行主要為地方中小銀行甚至村鎮(zhèn)銀行，借助互聯(lián)網(wǎng)平臺的流量優(yōu)勢，有銀行平臺存款規(guī)模占其各項存款比重達(dá)83%，且其中異地存款占絕大部分。這種模式突破了地方法人銀行經(jīng)營的地域限制，部分地方銀行通過互聯(lián)網(wǎng)金融平臺得以從全國吸收存款，從負(fù)債業(yè)務(wù)看已成為全國性銀行。”

此外，孫天琦還指出，大部分互聯(lián)網(wǎng)平臺將各家銀行的存款產(chǎn)品以利率高低進(jìn)行集中展示，利率高的排名靠前，進(jìn)而導(dǎo)致流量的差異，加劇了銀行間競價吸收存款的行為。不僅擾亂了市場利率機(jī)制，也容易誤導(dǎo)消費者簡單將利率當(dāng)成購買產(chǎn)品的唯一導(dǎo)向。對于此類比價行為，必須深入研究，性質(zhì)不明時應(yīng)先予以禁止。

中小銀行負(fù)債端承壓

而對于此次互金平臺紛紛下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品，有互金平臺相關(guān)人士透露，實際上，對于平臺眾多業(yè)務(wù)來說，存款這一塊業(yè)務(wù)的利潤貢獻(xiàn)不算大，因此影響有限。最大的影響莫過于攬存壓力大的銀行。

蘇筱芮同樣認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)存款管理趨嚴(yán)，受到?jīng)_擊最大的群體是中小銀行，“因為中小銀行的資本補充渠道不及大行，對存款的依賴程度較高，尤其是民營銀行因為缺乏網(wǎng)點，更加依賴線上吸儲，中小銀行的負(fù)債端將面臨挑戰(zhàn)。”

前述銀行相關(guān)人士也認(rèn)為，目前正是銀行攬存沖刺“開門紅”的關(guān)鍵時期，頭部互金平臺集體下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品，對依賴線上渠道的中小銀行將帶來較大沖擊。

值得關(guān)注的還有，就在12月14日，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行、郵儲銀行同步發(fā)布公告，自2021年1月1日起，提前支取靠檔計息的個人大額存單、(定期)存款產(chǎn)品，對于提前支取的計息方式由“靠檔計息”調(diào)整為按照支取日活期存款掛牌利率計息。

據(jù)了解，“靠檔計息”的方式已被監(jiān)管定性為不規(guī)范存款“創(chuàng)新”產(chǎn)品。雖是六大行發(fā)布公告，但實際上涉及整個銀行業(yè)。去年年底，在監(jiān)管的窗口指導(dǎo)下，今年年初開始，各家銀行新發(fā)行的大額存單、定期存款等產(chǎn)品，已經(jīng)停止了靠檔計息的方式，同時逐步壓縮該類業(yè)務(wù)存量，2020年底以后，該類產(chǎn)品余額為零。同樣，叫停這類產(chǎn)品，對網(wǎng)點多、客戶多的大型銀行，影響有限;對中小銀行的攬儲影響還是比較大的。

蘇筱芮也表示，隨著智能存款、“靠檔計息類”等創(chuàng)新存款產(chǎn)品被逐步規(guī)范，過往中小銀行通過“高息”來吸引客戶的途徑被阻斷，中小銀行亟需通過其他方式來應(yīng)對大行競爭與緩解攬儲壓力。

樓繼偉：防止數(shù)據(jù)金融平臺“大而不能倒”風(fēng)險

“數(shù)據(jù)金融平臺在我國發(fā)展很快，有相當(dāng)?shù)姆e極作用，依據(jù)收集的數(shù)據(jù)，分析借款方的風(fēng)險特征，提供給貸款銀行，幫助其獲客和做出風(fēng)險評估，這有利于補充銀行特別是中小銀行對小微企業(yè)的服務(wù)能力，但也有可能造成系統(tǒng)性風(fēng)險。”對于金融科技平臺的快速發(fā)展，在12月20日舉行的中國財富管理50人論壇2020年會上，全國政協(xié)外事委員會主任、中國財政部原部長樓繼偉發(fā)出重磅預(yù)警。樓繼偉指出，如果單一數(shù)據(jù)金融平臺占有的市場份額過大，扒出來的數(shù)據(jù)的真實性，以及風(fēng)險評估模型出現(xiàn)的偏差，會導(dǎo)致大量的信貸壞賬。

無獨有偶，銀保監(jiān)會原副主席王兆星近日也表示，行業(yè)巨頭對商業(yè)和數(shù)據(jù)價值高、公共屬性強(qiáng)的數(shù)據(jù)形成一定的壟斷，加劇了金融領(lǐng)域不公平。

那么，如何防范數(shù)據(jù)金融平臺一家獨大，以及產(chǎn)生的“大而不能倒”風(fēng)險?樓繼偉建議，可以限制與單一平臺合作的銀行數(shù)量，比如不得超過與10家或15家銀行合作，并且在同樣的監(jiān)管條件下，允許多家平臺開展類似業(yè)務(wù)，以形成競爭。

“平臺如果服務(wù)上百家銀行，雖然效率最高，但是風(fēng)險最大，就不得不在效率和風(fēng)險之間做出平衡。防止贏者通吃、大而不能倒，留下系統(tǒng)性風(fēng)險隱患。”樓繼偉說。